포쉬마크 인수 네이버 NAVER 주가 전망

포쉬마크 홈페이지 메인 화면

NAVER가 미국 온라인 중고 패션 플랫폼 포쉬마크(Poshmark)를 인수한다는 소식에 네이버의 주가가 급락하고 있습니다.

포쉬마크는 미국 실리콘밸리에 본사를 두고 8000만 명 이상의 이용자를 확보한 현지 1위 개인 간 거래(C2C) 플랫폼 사업자로 NAVER는 지분 100%를 2조 3441억 원에 인수한다고 밝혔습니다.

네이버의 사업 구조상 국내와 일본의 매출액이 대부분 몰려있기 때문에, 포쉬마크를 통한 미국 진출은 호재로 보이지만, 씨티글로벌마켓증권과 JP모건이 네이버 목표가를 줄줄이 하향 조정한 여파로 NAVER의 주가는 급락하는 추세입니다.

씨티글로벌마켓증권은 NAVER의 목표주가로 기존 32만 8000원에서 17만 원으로 무려 48.2% 하향 조정했고, JP모건 역시 네이버의 목표가를 27만 원에서 22만 원으로 하향 조정했습니다.

한편 NAVER는 웹툰, 왓패드(웹소설 플랫폼)를 중심으로 한 스토리, 엔터테인먼트 사업과 포쉬마크의 사업 시너지도 계획 중이며,  검색과 인공지능(AI) 추천, 라이브 커머스, 광고 플랫폼 등 네이버의 기술과 서비스를 포쉬 마크에 접목시킬 예정이라고 합니다.

 

오늘은 포쉬마크 인수 이후 네이버 NAVER 주가 전망에 대해서 이야기해보도록 하겠습니다.

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회사 소개

네이버 회사 로고

• NAVER는 국내 1위 포털 서비스를 기반으로 광고, 쇼핑, 디지털 간편 결제 사업을 영위하고 있으며, 공공/금융 분야를 중심으로 클라우드를 비롯한 다양한 IT 인프라 및 기업향 솔루션 제공을 확대해가고 있음.
• 네이버 파이낸셜, 네이버 웹툰, 스노우, 네이버 제트 등을 연결대상 종속회사로 보유했음.
• 2022년 2분기 기준 매출은 서치플랫폼 45.12%, 커머스 22%, 핀테크 14.66%, 콘텐츠 13.16%, 클라우드 5.06%로 구성됐음.

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기업 현황

NAVER 기업현황

네이버의 본사는 경기도 성남시 분당구 정자일로 95 1784에 위치하고 있습니다.
홈페이지 주소는 http://www.navercorp.com 이며, 대표전화는 1588-3830 (주식담당: 1588-3830)입니다.

1999년 6월 2일 설립한 NAVER의 상장일은 2008년 11월 28일입니다.
최수연 대표이사 외 4,885명의 종업원이 근무하고 있습니다.

감사인은 한영 회계법인이며, 명의개서는 한국 예탁결제원이고, 주거래은행은 신한은행 (강남 종합금융)입니다.

 

NAVER 주요 투자정보

 

NAVER의 주요 투자 정보는 다음과 같습니다.

EPS 6,130 | BPS 149,437 | PER 31.56 | 업종 PER 18.01 | PBR 1.29 | 현금배당수익률 0.26%

 

네이버 최근 연혁사항

NAVER의 최근 연혁 사항입니다.

 

2022/03/14
대표이사 변동 : 대표이사 최수연 선임, 대표이사 한성숙 중도퇴임

2022/03/14
경영진 변동 : 사내이사 채선주 선임, 사외이사 노혁준 선임, 사외이사 정도진 재선임, 사외이사 정의종 임기만료

2022/03
일본 전자책 플랫폼 이북재팬(E-BOOK JAPAN) 인수

2021/10/14
서치솔루션 주식회사 당사에 흡수 합병

2021/10
서치솔루션 합병

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시세 및 주요 주주 현황

NAVER 시세 관련 사항

NAVER의 52주 최고가는 32,700원이며, 최저가는 18,100원입니다.

액면가는 500원이고, 총 발행 주식수는 8,580,000주입니다.
이 중 44.11%가 유동비율이며, 외국인 지분율은 0.16%입니다.

 

 

NAVER 주요 주주현황

국민연금공단이 8.17%에 해당하는 13,406,195주를 보유하고 있으며, 자사주가 14,441,741주입니다.

상세한 주주 내역은 아래의 표를 통해서 확인이 가능합니다.

국민연금공단	13,406,282	8.17
BlackRock Fund Advisors 외 13인	8,283,195	5.05
BlackRock Fund Advisors	2,629,790	1.60
BlackRock Institutional Trust Company, N.A.	2,584,245	1.58
BlackRock Advisors (UK) Limited	1,243,385	0.76
BlackRock Investment Management (UK) Limited	621,985	0.38
BlackRock Financial Management, Inc	405,755	0.25
BlackRock Asset Management North Asia Limited	293,445	0.18
Kyburg Institutional Fund-Aktien Emerging Market	173,530	0.11
BlackRock Investment Management, LLC	143,215	0.09
BlackRock Advisors, LLC	47,705	0.03
BlackRock International Limited	47,230	0.03
BlackRock Investment Management (Australia) Limited	45,650	0.03
BlackRock (Netherlands) B.V.	27,100	0.02
BlackRock Asset Management Canada Limited	15,430	0.01
BlackRock (Singapore) Limited	4,730	0.00
자사주	14,441,741	8.80

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재무제표

NAVER 재무제표

NAVER의 재무제표입니다.

 

2019년 기준 매출액 : 4조 3,562억 원 / 영업이익 : 1조 1,550억 원 / 당기순이익 : 3,968억 원

2020년 기준 매출액 : 5조 3,041억 원 / 영업이익 : 1조 2,153억 원 / 당기순이익 : 8,450억 원

2021년 기준 매출액 : 6조 8,176억 원 / 영업이익 : 1조 3,255억 원 / 당기순이익 : 16조 4,776억 원

2022년 예상 매출액 : 8조 2,774억 원 / 영업이익 : 1조 3,804억 원 / 당기순이익 : 1조 531억 원

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현재가

NAVER 현재가

2022년 10월 4일 오전 11시 40분 기준으로 현재가는 전 거래일보다 -6.72% 하락한 180,500원의 가격으로 거래가 되고 있습니다.

거래량은 1,936,889주를 기록하면서 이전 거래일의 거래량인 924,294주 보다 2배 정도의 많은 거래량을 기록했습니다.

NAVER의 시가총액은 29조 6,109억 원이며, 자본금은 165억 원입니다.
대용가는 150,930원이고, 신용비율은 0.33%입니다.

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NAVER 주가 전망 및 분석

NAVER 일봉 시세 차트

NAVER의 주가는 코로나 팬데믹 때인 2020년 3월 최저가 135,000원 이후 2년 7개월 만에 18만 원이 붕괴되면서 최저가를 기록 중입니다.

 

시장은 포쉬마크 인수를 긍정적이지 않은 방향으로 보는 듯한 느낌입니다.
글로벌 경제가 위기 상황으로 치닫고 있는데, 2.3조 원의 투자가 과하다는 시장의 분위기가 아닐까 싶습니다.

글로벌 기업들이 현금을 쟁여놓는 추세인데, 무리한 투자로 보는 시각이 있는 듯하군요.

 

NAVER 월봉 시세 차트

현재 지지선은 182,000원의 월봉 120일선이 살아 있으며, 이 가격을 지지하는지 여부에 따라 하락으로 가느냐 반등으로 가느냐의 기로에 서 있는 듯합니다.

더 하락한다면 15만 원 수준에서 몇 년간의 박스권 가격대를 형성했기 때문에, 이 가격대는 지켜주는 것이 좋을 듯 보이고, 코로나 팬데믹 때의 최저점 135,000원과 연봉 20일선의 11만 원 수준의 지지대가 있지 않을까 싶습니다.

 

IT기업들이 코로나 특수를 제대로 누렸기 때문에, 코로나 이전의 일상의 회복이 된다면 크게 빠질 것이라고 생각은 했지만, 빠지는 속도가 예상을 뛰어넘는 듯합니다.

 

NAVER의 기업 자체의 본질이 변하지 않았고, 국내에만 머무르는 카카오에 비해서는 해외진출을 통해 기업을 키우려는 네이버의 모습이 저는 낫다고 봅니다.

 

여하튼 글로벌 경기 침체 우려와 경기 폭락이 아직 진행형이라는 점에서 NAVER의 현재 가격이 메리트 있다고 보기는 힘들고요.

 

위에서 언급한 가격대가 온다면 조금씩 매수하는 것도 중장기적인 흐름으로는 좋을 듯 보입니다.